武汉市仅两成受访者称愿尝试 以房养老雷声大雨点小

    当前，以房养老不仅在市民中的接受度不高，就连保险公司参与积极性也不足，可谓双向遇冷。记者昨日连线多家保险公司，对方均表示在研究相关政策，但还没有保险产品推出的时间表，“毕竟政策细则还没出来，而且参与的人群有限，保险公司要承担的风险较大。

    尽管如此，大多数险企人士还是认为，以房养老的推出是一种有意义、有价值的尝试，方向上给了险企一定的指引，主要是配套政策的缺失才造成了险企的观望态度。

    ■ 观点

    “以房养老”仅是多层次养老的一种补充

    为何保险公司对此不积极，中南财经政法大学袁辉教授表示，以房养老产品本身较为复杂，涉及实物资产、金融两方面产品，保险公司在开发产品时，需承担更多的法律风险和金融风险。

    目前，我国正在建立三支柱的养老保障体系――社会保障养老、商业养老和家庭养老。以房养老则是商业养老的一种补充，是完善我国养老保障体系的一部分。

    作为一个新生事物，市场会有一个从不接受到接受的过程，这需要政府做好顶层设计，和与产品相配套的制度准备。“就目前来讲，可以将以房养老定位为多层次养老保障体系的一个补充。”

    ■ 追问

    房价波动风险谁承担？

    “不是保险公司没能力参与，而是保险公司不知道如何参与。”昨日，一位外资保险公司负责人对记者表示，国外推行以房养老，是建立在个人永久使用权的基础上的，而国内城镇住宅土地使用权有70年期限。

    在保险公司看来，配套的房屋产权政策不明确，险企很难在以房养老上有实质性推进，一个多方参与的市场，需要民众，保险公司、政策的多方配合。

    在住宅土地使用权年限问题之外，房地产资产走向是以房养老的第二重障碍。

    “保险公司也要盈利，接盘的房产如果大跌怎么办。”上述险企负责人直言不讳。

    “承接大量的民用商品房，一旦资产贬值，损失谁来承担，保险产品如何设计？如果涨了，市民又不乐意了。”中南财经政法大学保险系袁辉教授表示出担忧，房屋价格走势成为制约以房养老的一个重要因素，影响着供需两个方面。

    当然，目前有两种产品开发类型：一种是保险公司直接参与到房价涨跌的溢价处理中，分享涨价收益;另一种是不参与，直接按现时价值核定养老金，房价涨幅溢价直接由个人受益。